Normalmente esse tipo de hardware, vem com um CD de instalação do driver, então pode ser instalado atrasvés do CD... ou até mesmo o windows XP reconhece e instala o driver automaticamente, ou pode procurar o driver desse hardware no google pela configuração e marca do fabricante.
Depende. Caso seja interno, conecte nos pinos do USB na placa mãe.
Há um tutorial no CdH que ensina a instalar uma unidade de disquete com leitor de cartões emutido. Pule para a parte do leitor de cartões. Mas seria uma boa ler todo tuto, já que ele é muito bom mesmo!
Link: http://www.clubedohardware.com.br/artigos/1428
Fonte: http://www.clubedohardware.com.br/artigos/1428
Se o sistema não reconhecer automaticamente, use o CD que vier junto com o leitor.